オリエンタルコンサツタンツホールディングスは総合建設コンサルタント大手。国内外のインフラ工事を企画、設計、建設、運営、保全までワンストップで提供している。

コロナの影響はほぼゼロで、上期の受注、受注残高ともに過去最高を更新。今期決算は売上、営業利益は微増予定だが、当期利益は24.9%増、連続最高益更新予定。災害現場等の調査をAI診断を活用し、効率化。

予想PER 7.27倍、PBR 1.07倍、EV/EBITDA 3倍とバリュエーションは割安。自己資本比率が18.7%と低いのが気になるが、現預金が140億円あり、業績上昇トレンドにあるので心配はないと考える。ROICは7.2%と低くはない。業績の下方修正リスクは受注残高から考えてほぼないと考えており、好業績なのに低バリュエーションのため株価上昇余地が十分あると思うのでロング。

インフラ系は厳しいイメージがありましたが、コロナの影響ほぼゼロはすごいですね！